Höjda estimat på SSAB efter delårsrapporten
Analytikerkåren har justerat upp prognoserna för SSAB efter stålbolagets rapport den 26 april som visade ett klart högre resultat än väntat. Samtidigt har aktien utvecklats svagt efter rapporten, ned 9,4 procent samtidigt som OMXS30-index är ned 4,3 procent under perioden.
Bland analyshusen har Kepler Cheuvreux intagit en positiv syn på aktien då man höjt till köp från tidigare behåll.
“SSAB fortsätter att dra nytta av de ökade stålpriserna i Europa som svar på leveransproblem orsakade av kriget i Ukraina. Vi gillar fortfarande SSAB på grund av dess höga exponering mot spotpriset, dess starka position inom segmentet grovplåt och det låga beroendet av fordonssektorn. Mer strukturellt ser bolaget ut att vara bäst positionerat i Europa när det gäller produktion av fossilfria stål med kommersiell produktion planerad att starta i början av 2026”, skrev Kepler i sin analys den 29 april.
Den genomsnittliga rekommendationen på aktien är fortsatt övervikt. Genomsnittlig riktkurs har höjts 2,6 procent till 74,59 kronor, från 72,71 kronor.
Andelen positiva rekommendationer ligger nu på 65 procent (59), medan andelen behåll är 24 procent (24) och andelen negativa rekommendationer 12 procent (18).
Enligt Factsets databas har analytikerkonsensus för årets försäljning höjts 4,6 procent och dragits upp ytterligare 3,7 procent för 2023.
Prognosen för det justerade rörelseresultatet har höjts 18,3 procent och justerats upp 7 procent för nästa år.
| SSAB A | ||||
| Aktiekursutveckling på rapportdag | -2,4% | |||
| Datum | 2022-05-10 | 2022-04-25 | Differens | Antal estimat |
| Aktiekurs | 54,74 | 60,40 | -9,4% | |
| Genomsnittlig riktkurs | 74,59 | 72,71 | 2,6% | |
| Skillnad riktkurs vs nuvarande aktiekurs | 36,26% | 20,37% | ||
| Rekommendation konsensus | Övervikt | Övervikt | 17 | |
| Andel positiva rekommendationer | 65% | 59% | 11 | |
| Andel behåll rekommendationer | 24% | 24% | 4 | |
| Andel negativa rekommendationer | 12% | 18% | 2 | |
| Försäljning, innevarande kvartal | 34 083 | 32 483 | 4,9% | 8 |
| Försäljning, innevarande i år | 121 288 | 115 925 | 4,6% | 16 |
| Försäljning, nästa år | 100 996 | 97 375 | 3,7% | 16 |
| Tillväxt försäljning, nästa år | -16,7% | -16,0% | ||
| Rörelseresultat, innevarande kvartal | 8 458 | 6 531 | 29,5% | 8 |
| Rörelseresultat, innevarande år | 24 219 | 20 472 | 18,3% | 16 |
| Rörelseresultat, nästa år | 9 933 | 9 283 | 7,0% | 16 |
| Tillväxt rörelseresultat, nästa år | -59,0% | -54,7% | ||
| Källa: Factset |
http://media.finwire.com/media/FWM0074241-table-1
