Redeye höjer basscenariot i Irlabs efter transformerande licensavtal
Forskningsbolaget Irlab Therapeutics ingick under juli ett globalt licensavtal med Ipsen avseende läkemedelskandidaten mesdopetam. I en uppdaterad analys ser Redeye det som ett bolagstransformerande licensavtal, vilket leder till en höjning av basscenariot i Irlabs.
Irbals vd beskrev avtalet som en av de större affärerna som genomförts i svensk biotech på årtionden. Genom avtalet kommer Irabs kunna dra in uppemot cirka 3,1 miljarder kronor i försäljningsbaserade milstolpsbetalningar.
Redeye bedömer att den långsiktiga potentialen i Irlabs har ökat medan risken på nedsidan har minskat. Vidare står bolaget inför resultat från två fas 2b-studier under 2022, vilka kan bli katalysatorer för aktien.
Det motiverade värdet i basscenariot i Irlabs höjs till 94 kronor per aktie (76).