Securitas genomför transformativt förvärv för 3,2 miljarder dollar, planerar nyemission
Säkerhetsbolaget Securitas ingår avtal om att köpa verksamheten avseende elektroniska säkerhetslösningar (Stanley Security) från Stanley Black & Decker för en kontant köpeskilling om 3,2 miljarder dollar på skuld- och kassafri bas. Förvärvet beskrivs som transformativt för Securitas, som också planerar en nyemission.
"Detta innebär att Securitas blir en exceptionell aktör inom säkerhetsbranschen. Tillsammans med Stanley Security, vårt största förvärv någonsin, förändras Securitas profil från ett ledande bevakningsföretag med förmåga att leverera elektronisk säkerhet och säkerhetslösningar, till en ledande aktör för intelligenta säkerhetslösningar", säger Magnus Ahlqvist, vd och koncernchef, i ett pressmeddelande.
Han fortsätter: "Framtiden för säkerhet bygger på kombinationen av global närvaro, uppkopplad teknik och intelligent användning av data, och tillsammans med Stanley Security får Securitas en enastående position för fortsatt framgång. Tillsammans är vårt erbjudande i framkant, och vi kommer att vara perfekt positionerade för att leverera trygghet och säkerhet till kunder och samhällen runt om i världen."
Stanley Security uppges vara en högt ansedd leverantör av elektroniska säkerhetslösningar med verksamhet på tolv marknader globalt. Verksamheten förväntas generera en försäljning om närmare 1 700 miljoner dollar under 2021, varav cirka 40 procent är återkommande intäkter
Förvärvet har betydande kommersiella synergier och medför övertygande kostnadssynergier vilka förväntas att realiseras fullt ut inom tre år från fullföljandet.
Förvärvsrelaterade kostnader som är en kombination av transaktions-, bryggfinansierings-, integrations- och omstruktureringskostnader, kommer att uppgå till omkring 135 miljoner dollar varav majoriteten förväntas att redovisas under 2022 och 2023.
Förvärvet väntas öka koncernens rörelsemarginal omedelbart vid fullföljandet, skapa betydande kostnadssynergier samt leverera en förbättrad vinst per aktie under det första helåret efter fullföljandet och leda till en omfattande förbättring av rörelsemarginalen över tid.
Affären är fullt finansierad genom en bryggfacilitet som förväntas att refinansieras genom långsiktig skuldfinansiering och en företrädesemission om 915 miljoner dollar, som avses att beslutas om efter fullföljandet. Nuvarande aktieägare har totalt sett lämnat åtaganden, avsiktsförklaringar och garantier att teckna 44,6 procent av företrädesemissionen.
Förvärvet beräknas att fullföljas under det första halvåret 2022 och är föremål för sedvanliga regulatoriska godkännanden och fullföljandevillkor.
Bolaget kommer att hålla en telefonkonferens i dag, klockan 10.30.
