EFN ser köpläge i fertilitetsbolaget – ”tydlig uppsida”

EFN Finansmagasinet rekommenderar köp av fertilitetsbolaget Vitrolife. Trots motgångar bedöms aktien nu ha en attraktiv uppsida tack vare sänkta förväntningar och effektiviseringar.

En färsk analys från EFN Finansmagasinet pekar ut Vitrolife som ett intressant investeringsalternativ. Bolaget har haft en period av minskad fart, men bedöms nu ha bättre förutsättningar för tillväxt.

Analys pekar på återhämtning och strukturell tillväxt

Enligt analysen ser Vitrolife ut att gå in i 2026 med lägre förväntningar från marknaden och en valutaeffekt som väntas bli mer gynnsam. Bolaget klassas som ett strukturellt tillväxtcase, där möjligheten till återhämtning bedöms som god.

Vitrolife går in i 2026 med lägre förväntningar och en valutaeffekt som bör lätta. Samtidigt är värderingen rimlig. Om bolaget levererar den måttliga tillväxt som förväntas och tar tillbaka några procentenheter på marginalerna finns en tydlig uppsida i aktien. Sammantaget väger de positiva argumenten över för att aktien ska få nytt liv

EFN Finansmagasinet

Tidningen räknar med att vinsten per aktie stiger med 21 procent under 2026 och därefter med 16 procent 2027. Värderingen, mätt som p/e-tal, väntas då sjunka från 34 till 28.

Stora besparingar väntas efter omstrukturering

Vitrolife har nyligen tagit en nedskrivning av goodwill på 5,4 miljarder kronor, vilket är relaterat till ett tidigare förvärv av företaget Igenomix, rapporterar Finware.

Bolaget har samtidigt aviserat en omstrukturering där sex procent av personalen får lämna. Den totala engångskostnaden för förändringarna uppgår till 55 miljoner kronor.

Enligt bolagets egna uppgifter ska dessa åtgärder ge årliga besparingar på omkring 65 miljoner kronor.