Pareto Securities ser attraktivt köpläge i Orrön Energy
Pareto Securities bedömer att senaste tidens volatilitet i energibolaget Orrön Energys aktie har skapat ett attraktivt ingångsläge. Det framgår av en analys.
Orrön Energy har rasat sedan elpriserna vänt ner från rekordnivåer under tredje och fjärde kvartalet 2022, vilket Pareto varnade för i senaste uppdateringen i december.
Samtidigt har detta inneburit att Orrön Energy handlas till en ev/ebitda på sju gånger förväntade siffror för 2024, vilket erbjuder en betydande uppsida mot branschgenomsnittet på elva gånger och konkurrenten Cloudberrys tio gånger.
I analysen tar Pareto också fram specifika prognoser över elpriset fram till 2026, vilket sedan används till att räkna ut ett substansvärde på 18 kronor per aktie i Orrön Energy. I kalkylen ingår inga fler förvärv i närtid. På substansvärdet adderas en premie på 30 procent, vilket ger en ny lägre riktkurs på 24 kronor per aktie (32). Rekommendationen köp upprepas.
