Följ och kopiera: 100 000 hade blivit 760 000 kr – eToro-profilens portfölj har rusat över 30 procent per år
Dan Hamerlik har sedan 2019 levererat en årlig avkastning på omkring 33 procent. Det innebär att 100 000 kronor hade vuxit till omkring 760 000 kronor om utvecklingen hade kunnat följas från start. Nu vill den tjeckiske eToro-profilen minska risken i portföljen – och har börjat shoppa japanska aktier.
Dan Hamerlik, som går under användarnamnet @Smudliczek på eToro, tillhör plattformens mest uppmärksammade investerare. Han är i dag en av de tio mest kopierade profilerna på eToro, samtidigt som omkring 2,9 miljoner personer följer hans investeringar.
Innehåller annonslänkar till eToro. Copy Trading utgör inte investeringsrådgivning. Värdet på dina investeringar kan både öka och minska, och det finns en risk att du inte får tillbaka hela det investerade kapitalet. Historisk avkastning är ingen garanti för framtida resultat.
Historiska avkastning är minst sagt stark
Utifrån månadsavkastningarna i profilen från juli 2019 till augusti 2026 blir den sammansatta årliga avkastningen, CAGR, cirka 33 procent. Det innebär att 100 000 kronor skulle ha vuxit till omkring 760 000 kronor under perioden, om hela utvecklingen hade följts från start (och utan att beakta skatteeffekter).
Även på kortare sikt är utvecklingen stark. Portföljen är upp 25,17 procent under 2026, medan avkastningen över de senaste två åren uppgår till 159,93 procent.
En portfölj med teknik, försvar och tillväxt
Hamerliks portfölj är långt ifrån en traditionell indexportfölj. Bland de största innehaven finns en blandning av AI-relaterade bolag, försvarsaktier, fintech och kinesisk teknik.
De tio största innehaven i portföljen, enligt den senaste uppdateringen den 13 augusti, är:
- Nio – 6,20 procent
- Rheinmetall – 5,52 procent
- Nu Holdings – 5,28 procent
- Samsung Electronics – 4,33 procent
- SoFi Technologies – 3,89 procent
- Xiaomi – 3,46 procent
- Jacobs Engineering – 3,38 procent
- CATL – 3,11 procent
- Lockheed Martin – 2,48 procent
- Alibaba – 2,46 procent
Tillsammans utgör de tio största innehaven omkring 41 procent av hela portföljen.
Det största innehavet är kinesiska elbilstillverkaren Nio, som står för 6,2 procent. Därefter följer tyska försvarsjätten Rheinmetall och brasilianska fintechbolaget Nu Holdings.
Samsung Electronics är det fjärde största innehavet och ger portföljen en tydlig exponering mot halvledare och den globala AI-investeringen. Även amerikanska SoFi bidrar med fintechexponering.
På den asiatiska sidan finns dessutom Xiaomi, batteritillverkaren CATL och Alibaba. Bland de amerikanska innehaven finns industrikonsulten Jacobs Engineering och försvarsgiganterna Lockheed Martin.
Portföljen har därmed en tydlig kombination av högväxande teknik- och AI-relaterade bolag samt mer traditionella industri- och försvarsbolag.
Tips: Ta del av hela Hamerliks portfölj här.
Försäljningen i AI-sektorn blev en möjlighet
I en färsk portföljuppdatering berättar Hamerlik att juli blev en tuff månad för flera av hans AI-relaterade innehav.
Han pekar bland annat på hög belåning och tvingade försäljningar som bidragande orsaker till nedgången. Samtidigt såg han utförsäljningen som en möjlighet att köpa bolag till lägre priser.
Ett exempel är amerikanska Corning, där Hamerlik öppnade en ny position under nedgången. Den första posten ligger fortfarande något på minus, men den andra posten, som köptes under den sista veckan av utförsäljningen, hade vid hans senaste uppdatering stigit 31,09 procent.
Han återvände också till Netflix efter en längre tids frånvaro.
Hamerlik menar att värderingen nu ser intressant ut efter att aktien fallit kraftigt. Han beskriver de senaste resultaten som bra och säger att han inte fullt ut förstår den kraftiga kursnedgången.
Mattias Malmqvist
Vill minska risken i portföljen
Trots den starka utvecklingen är Hamerlik inte ute efter att maximera risken.
Tvärtom skriver han att han under andra halvåret vill fokusera på att minska portföljens volatilitet.
Försvars- och industribolag spelar en viktig roll i den strategin. Hamerlik ser långsiktigt på innehaven och menar att de kan sänka portföljens beta jämfört med AI-innehaven, samtidigt som de bidrar med utdelningar och stärker den värdeorienterade delen av portföljen.
Ett av bolagen han lyfter fram är brittiska Rolls-Royce. Hamerlik pekar bland annat på bolagets förbättrade lönsamhet och kassaflöde, men även på möjligheterna inom datacenter och små modulära kärnreaktorer.
Hans grundsyn på AI-sektorn är samtidigt fortsatt positiv.
Han beskriver utvecklingen som ett maraton snarare än en sprint och tror att investeringarna i AI kommer att vara en flerårig strukturell förändring.
Därför är målsättningen att bygga upp en portfölj med motvikter som kan dämpa svängningarna från de mer offensiva AI-innehaven.
Nu riktas blickarna mot Japan
Nästa steg kan bli Japan.
I sitt senaste inlägg skriver Hamerlik att han har följt flera japanska bolag under en längre tid. Den svaga yenen har dessutom fått honom att titta ännu mer på landet – både som investeringsmarknad och som semesterdestination.
Det första japanska bolaget han nu har börjat köpa är Itochu. Den första positionen motsvarar 0,84 procent av det investerade kapitalet.
Hamerlik beskriver Itochu som det mest högkvalitativa av Japans fem stora handelshus, de så kallade sōgō shōsha. Han jämför dessutom bolaget med Berkshire Hathaway, eftersom verksamheten är bred och diversifierad.
Just Berkshire Hathaway är en viktig del av investeringscaset. Berkshire ökade i februari sitt innehav i Itochu till 10,07 procent av rösterna och har enligt Itochu bekräftat att man överväger ytterligare köp.
För Hamerlik handlar investeringen dock inte bara om potentialen i själva bolaget.
Han ser också den svaga yenen som en möjlighet. Om den japanska valutan stärks kan det ge ytterligare avkastning för en dollarbaserad investerare.
Dennis Jerkovic
"Målet är inte att vinna varje månad"
Efter flera år med mycket stark avkastning tycks Hamerlik alltså inte vilja öka risken ytterligare.
Snarare vill han skapa en portfölj som klarar av perioder när AI- och teknikaktier faller kraftigt.
Hans filosofi är att den långsiktiga AI-trenden fortfarande är intakt, men att resan kommer att innehålla kraftiga svängningar. Därför behövs motvikter.
Och efter en historisk avkastning på omkring 33 procent per år sedan 2019 återstår frågan: kan Dan Hamerlik fortsätta slå marknaden – samtidigt som han lyckas göra portföljen mindre riskfylld?
Tips: Läs mer om Hamernik – öppna konto och börja kopiera hans portfölj i realtid!