Storbankens portfölj är upp 29 procent i år och krossar index – här är de tre nykomlingarna inför tredje kvartalet
Sex aktier förenar två typer av smarta pengar. Goldman Sachs har identifierat bolagen där hedgefonder och traditionella fonder är överens – och den rullande portföljen har stigit 29 procent i år. Det är 17 procentenheter bättre än ett likaviktat S&P 500-index.
Enligt CNBC söker Goldman efter aktier som ingår i både bankens Hedge Fund VIP-korg och Mutual Fund Overweight-korg. Det handlar om toppinnehav hos hedgefonder som samtidigt är kraftigt överviktade hos aktivt förvaltade fonder.
Tre nykomlingar speglar marknaden
Inför tredje kvartalet 2026 består portföljen av Boeing, Capital One Financial, Mastercard, SpaceX, Thermo Fisher Scientific och Visa. Capital One, SpaceX och Thermo Fisher är kvartalets nykomlingar.
Capital Ones inträde är särskilt talande. Tillsammans med Visa och Mastercard innebär det att finansbolag upptar tre av sex platser.
Finanssektorn når historisk nivå
Enligt CNBC lyfter Ben Snider, Goldmans chefsstrateg för amerikanska aktier, fram att hedgefonder ökade sin nettovikt mot finanssektorn med mer än tre procentenheter under andra kvartalet. Det lyfter sektorexponeringen till den högsta nivån sedan före finanskrisen.
Hedgefonder ökade sin nettovikt mot finanssektorn med mer än tre procentenheter under Q2 till den största positionen i sektorn sedan före den globala finanskrisen. Aktiefonder ökade också sin vikt mot finanssektorn förra kvartalet och bär nu sin största övervikt sedan åtminstone 2012.
Ben Snider, chefsstrateg för amerikanska aktier på Goldman Sachs, enligt CNBC.
Att båda fondtyperna samtidigt är överviktade i finans har bara inträffat två gånger tidigare i Goldmans historiska data. Analysen omfattar drygt 10 biljoner dollar i aktiepositioner vid ingången av tredje kvartalet.
Portföljens medianvärdering är P/E 25, jämfört med 19 för en typisk S&P 500-aktie – en premie på drygt 30 procent, enligt CNBC.
Premien har ett historiskt pris: sedan 2013 har de delade favoriterna levererat 17 procent i årlig avkastning, men med en standardavvikelse på 22 procent. Nästa kvartalsvisa uppdatering sker baserat på de 13F-anmälningar som fonderna lämnar till SEC under hösten.