Svalt mottagande för verkstadsbolagets rapport bland analytiker
Finska verkstadsbolaget Metsos senaste kvartalsrapport möttes av blandade reaktioner från analyshusen. Medan vissa behåller sin positiva syn, väljer andra att justera sina rekommendationer baserat på rapportens utförande och framtida förväntningar.
- Kepler Cheuvreux ser begränsad uppsida och justerar riktkursen.
- Pareto sänker sin rekommendation efter stark kursutveckling.
- Ålandsbanken ser stabil orderingång men prioriterar andra aktier.
Finwire rapporterar att Metsos senaste kvartalsrapport landade svalt hos flera analyshus. Kepler Cheuvreux behåller sin "behåll"-rekommendation men justerar riktkursen något nedåt till 11 euro från tidigare 11,20 euro. Pareto väljer att sänka sin rekommendation från "köp" till "behåll", även om riktkursen förblir oförändrad på 11,8 euro. Ålandsbanken fortsätter att se positivt på Metso men väljer att fokusera på andra aktier inom sektorn.
Justeringar och framtidsfokus
Analyshusen pekar på att Metsos justerade ebita-resultat låg 15 till 17 procent under förväntningarna. Detta tillskrivs temporära faktorer som ERP-implementering, en svagare försäljningsmix och uppstartskostnader inom Aggregates.
Bolaget ses som rättvist värderat givet 2025 och 2026 års multiplar.
Kepler Cheuvreux
Pareto noterar den starka kursutvecklingen hittills i år och avsaknaden av närliggande kurstriggers, med större order förväntade först under 2026.
Osäker framtid men stabil orderingång
Ålandsbanken påpekar att marginalfallet delvis är temporärt men osäkerheten kvarstår om hela effekten kan återhämtas under tredje kvartalet. Trots detta ses orderingången som stabil och backlog inom service som ett stöd för framtida marginalförbättringar.
Metso, som erbjuder hållbara teknologier och lösningar för ballast, mineralbearbetning och metallförädling, bildades genom sammanslagningen av Metso Minerals och Outotec. Företaget fortsätter att fokusera på att optimera energiförbrukning och minska miljöpåverkan. Bolaget ser fram emot att presentera sina nya finansiella mål vid kapitalmarknadsdagen den 2 oktober.