Penser upprepar motiverat värde om 290-300 kronor för Calliditas.
Erik Penser Bank upprepar sitt motiverade värde om 290-300 kronor för läkemedelsbolaget Calliditas, enligt en färsk uppdragsanalys.
Förra veckan framkom att priset för bolagets njurbehandling blir drygt 82 000 euro för en 9-månaderskur. Priset är på apotek och banken räknar med att den faktiska intäkten för partnern Stada kommer att vara något lägre.
Tidigare estimerade banken att priset skulle bli 30 000 euro. "Anledningen till det höga priset beror på den hälsoekonomiska fördelen med Kinpeygo över dialys, men också att nuvarande label i Europa endast inkluderar ”sjukare” patienter med en proteinuri>1,5g/g", tror banken.
"Vi ser fortsatt en mycket stor potential i Calliditas-aktien. Vid positiva 2-års eGFR-data (estimerat komma i Q1 2023), i kombination med nära förestående kassaflödespositivitet, bedömer vi att en större omvärdering av aktien kan börja. Nästa tydliga trigger för aktien är Q3-rapporten den 14 november, samt första data för setanaxib i patienter med huvudhals-cancer som väntas under Q4", konkluderar banken.
I skrivande stund byter aktien händer till 82,30 kronor.
