Aktien är upp 112 procent – Di behåller köpråd
En aktie som fördubblats på ett år skulle kunna ses som dyr. Men Hoist Finance har mer att hämta. Trots 112 procents uppgång behåller Dagens Industri sitt köpråd för kredithanteraren – skälet är att bolaget levererat sig ur sin värdering.
Köprådet initierades i mars, och sedan dess har kursen klättrat ytterligare 40 procent. Vinstprognoserna har följt med uppåt i takt med att Hoist slagit förväntningarna. Det håller värderingen kvar på elva gånger nästa års förväntade vinst.
Ambitiösare mål driver optimismen
Katalysatorn bakom det förnyade rådet är en rad höjda finansiella mål. Portföljen av förfallna lån ska växa från 39 till 60 miljarder kronor vid utgången av 2030, en ökning med drygt 50 procent.
Avkastningsmålet för eget kapital skruvas upp från över 15 till över 20 procent. Det är en markant ambitionshöjning som signalerar att ledningen tror på sin förmåga att fortsätta leverera.
I mars rekommenderade vi att köpa Hoist. Sedan dess har kursen stigit runt 40 procent. Men då bolaget levererat över förväntan har vinstprognoserna justerats upp och aktien handlas nu till låga elva gånger nästa års förväntade vinst. Vi tror att det finns mer att hämta och behåller vårt köpråd.
Dagens Industri
Ny utdelningspolicy lockar utdelningsjägare
Från och med helåret 2027 höjs utdelningsandelen till 30–40 procent av nettovinsten, upp från tidigare 25–30 procent. Baserat på snittprognoserna för nästa år skulle det ge en direktavkastning på drygt 3 procent.
Rådet förutsätter att Hoist fortsätter prestera i linje med de höjda målen. Nästa viktiga hållpunkt är portföljutvecklingen mot 60-miljardersmålet fram till 2030.
Daniel Åstrand
Laddar kommentarer…