Storbanken slopar köprådet för it-konsulten – men håller fast vid laxbolaget

Handelsbanken plockar bort köprekommendationen för it-konsulten Knowit inför rapporten den 29 april och ersätter den med ett behåll. Samtidigt behålls köpstämpeln på norska laxodlingsbolaget Mowi. 

Riktkursen för Knowit sänks till 119 kronor, rapporterar Finwire. Bankens analys pekar ut AI som den strukturella kraft som omformar efterfrågan på it-tjänster. Enklare digitala tjänster, ett av Knowits huvudspår, pressas hårdast av omställningen.

Lönsamheten tyngs av ett trippelt tryck: prispress, svag beläggning och en konsultmix med otillräcklig flexibilitet för snabba kompetensskiften. Starkare affärsområden finns, men kompenserar ännu inte för svagheterna i resten av verksamheten.

Norsk lax ger stabilare grund

Bilden för Mowi ser annorlunda ut. Rörelseresultatet landade på 221 miljoner euro, i linje med marknadens förväntningar, med stabil norsk laxodling som drivkraft.

Konsumentprodukter och foder visade svagare lönsamhet, medan nettoskulden ökade jämfört med Q4. Givet att resultatet är i linje med förväntningarna väntas endast begränsade estimatrevideringar, men helårsvolymerna kan komma att justeras upp efter den starkare leveransen i kvartalet.

Handelsbanken om Mowi

Kanada fortsätter att tynga, och segmenten konsumentprodukter och foder levererar svagt. Nettoskulden steg jämfört med fjärde kvartalet.

Trots det väljer Handelsbanken att stå kvar vid köp, med värderingen som främsta argument.