Fem köpcase inför hösten – upp till 40 procents potential
Fredagens analysflöde rymmer allt från krisande kredithantering till ett färskt nordiskt mjukvarubolag. Vi har gått igenom rekommendationerna och samlat fem aktier som analytiker lyfter fram som köpvärda just nu.
Gemensamt för samtliga fem case är att värderingen uppges vara lägre än vad bolagens faktiska utsikter motiverar. Kurspotentialerna sträcker sig från en höjd riktkurs till drygt 40 procent på ett par års sikt.
Tre etablerade bolag med tydliga drivkrafter
Konsult- och utbildningsbolaget BTS får köpråd av Affärsvärlden, som bedömer att en vändning är på gång på den nordamerikanska marknaden. Potentialen i huvudscenariot uppgår till 40 procent på ett par års sikt, trots att bolaget rör sig i korselden mellan konsulter och mjukvara, två branscher som börsen just nu ser med skepsis.
BTS är en något udda fågel som sitter lite i "korselden" mellan två branscher som börsen ser med stor oro på. Konsulter och mjukvara. Man är också beroende av nyckelpersoner och långa relationer. Det är lätt att se ett ganska jobbigt pessimistiskt scenario. Men med det sagt finns det också mycket som talar till BTS fördel. Vi tror att aktien har goda utsikter.
Affärsvärlden
Störst kurspotential av fredagens fem har kredithanteringsbolaget Intrum, där UBS upprepar köp med riktkursen 5,30 kronor per aktie. Det innebär 41 procent upp från senaste betalkurs på 3,532 kronor, detta trots att aktien föll 6,0 procent under dagen.
Bakom bankens positiva syn ligger en förbättrad kapitalstruktur efter nyemission och tillgångsförsäljningar samt pågående effektiviseringar. Tydligare tecken på vändning väntas under andra halvåret 2026.
Pareto Securities höjer riktkursen för restaurang- och foodservice-bolaget Nordrest till 365 kronor, upp från 350 kronor. Analyshuset pekar på ett ramavtal värt 1 miljard kronor och räknar med accelererande vinsttillväxt redan i tredje kvartalet samt tvåsiffrig tillväxt under 2027.
Två nordiska småbolag med strukturella medvindar
Det norska byggbolaget Sentia bevakas av SB1 Markets, som höjer riktkursen till 100 norska kronor från tidigare 95. Prognoserna för vinst per aktie justeras upp 2 till 3 procent för perioden 2026 till 2028, med starkare marginaler i Sverige som huvudförklaring.
Till P/E 13,2 för 2027 handlas aktien till rabatt mot jämförbara bolag AF Gruppen och Veidekke. Analyshuset lyfter dessutom datacenter som en betydande tillväxtmöjlighet.
Sist ut är mjukvarubolaget Nordtech, börsnoterat i juni 2026. SB1 Markets inleder bevakning med köp och riktkursen 90 kronor, baserat på en förväntad organisk tillväxt på 8,5 procent per år och 25 procents årlig tillväxt i justerad ebita per aktie fram till 2028. Värderingen anses inte fullt spegla framtida värdeskapande från förvärv, och den lågt skuldsatta balansräkningen ger ett ännu outnyttjat förvärvsutrymme.